Эксперт: ЦБ держит курс на повышение требований к займам и кредитам

06.04.2021 - 9:39   483

Выход российских банков из регуляторных послаблений по резервам в отношении реструктурированных кредитов незначительно повлияет на их прибыль. Об этом заявил ЦБ, ссылаясь на результаты исследования.

«Выход из послаблений Банка России по резервам в отношении реструктурированных ссуд (в апреле 2021 года — по крупным компаниям, в июле — по физическим лицам и малым и средним предприятиям, МСП) не сильно ударит по банковской прибыли и не скажется на устойчивости сектора, показывает исследование, проведенное Банком России», — говорится в сообщении регулятора.

Насколько своевременно сейчас, по мнению участников рынка, прекращение послаблений, корреспондент поинтересовался у ведущего аналитика инвесткомпании FxPro Александра Купцикевича.

— Послабления отменены в период, когда экономика становится на рельсы самостоятельного роста, и тут для ЦБ важно не допустить неустойчивого перегрева, — пояснил эксперт.

— Как выглядят это решение Банка России на фоне ситуации на зарубежных финансовых рынках?

— Аналогичные шаги мы видим и от других центробанков. Например, ФРС не стал продлевать послабления в отношении капитала банков, введенные в начале пандемии год назад.

— Какие сферы и отрасли могут ощутить отмену послаблений, которая как обещает регулятор «не сильно скажется», сильнее всего?

— Последнее время ЦБ стал обращать все больше внимания на бурный рост ипотечного кредитования. Кроме того, приступил к повышению ставки, начав нормализацию монетарной политики. Низкие ставки и послабления в кредитовании подогревают инфляцию. В этих условиях будет нелогично, если другие кризисные послабления будут сохранены.

— Каким будет воздействие, которое ощутит конечный потребитель?

— Судя по всему, мы видим окончательный разворот к нормализации политики. Он предполагает переключение фокуса внимания от всемерной поддержки экономики до качественного роста. Это означает повышение требований к займам и кредитам во избежание перегрева и накопления необслуживаемых долгов.

Следует отметить, что по оценке ЦБ, банки использовали послабления ограниченно, а в преддверии отмены довели фактические резервы практически до требуемого уровня. Однако в будущем могут потребоваться дополнительные резервы, так как не все заемщики смогут восстановить свое финансовое положение.

По данным регулятора, с начала пандемии для поддержки заемщиков банковский сектор реструктурировал кредитов на сумму более 7 трлн рублей, что составляет около 12% всего кредитного портфеля. При этом 5,5 трлн рублей приходятся на реструктуризации кредитов крупным компаниям, из которых около 40% имеют высокую долговую нагрузку, что делает их финансово уязвимыми.

«Особенно это относится к заемщикам из секторов недвижимости и строительства, нефтегазовой промышленности и металлургии (2/3 всех реструктуризаций крупных компаний), хотя рост цен на нефть и металлы, который наблюдается со второй половины 2020 года, вероятно, будет способствовать улучшению их финансовых показателей», — считает ЦБ.

Также, по мнению Банка России, из реструктурированных кредитов граждан и МСП потенциально могут уйти в дефолт до 30%. Однако финальные потери банков по этим кредитам, вероятно, будут меньше, так как по большей части кредитов есть залоги, которые впоследствии могут быть реализованы банками.

Выбор читателя

Топ недели

Для правильного функционирования этого сайта необходимо включить JavaScript.
Вот инструкции, как включить JavaScript в вашем браузере.